Recent #AI infrastructure news in the semiconductor industry
06/30/2025, 10:06 AM UTC
Nebius集团：我最大的AI投资组合持仓Nebius Group: My Biggest AI Portfolio Position
1、Nebius集团AI基础设施需求爆发式增长，销售额同比激增385%，目标年经常性收入达10亿美元；2、尽管当前亏损，公司明确实现EBIT盈利路径，目标利润率20-30%，具备强劲重估潜力；3、相较英伟达等同行，其估值基于更快的增速，2026年预期销售倍数10-12倍反映内在价值，成为作者最大AI持仓。06/26/2025, 05:25 AM UTC
韩国CXL专业公司Panmnesia推出面向数据中心的Link全栈式AI基础架构解决方案Panmesia launches Link Solution for datacentres
➀ 韩国CXL技术公司Panmnesia推出面向AI基础设施的Link全栈解决方案，涵盖硬件、芯片IP、网络拓扑和软件；
➁ 该方案通过跨栈优化降低通信开销，提升系统性能，支持多种设备与互联协议，灵活适应AI工作负载需求；
➂ Panmnesia参与CXL联盟、UALink联盟等组织，推动GPU、AI加速器和内存模块的可组合架构发展。
06/06/2025, 09:02 AM UTC
Credo：连接超大规模企业的AI基础设施推动快速增长Credo: Wiring The AI Infrastructure Of Hyperscalers Leads To Rapid Growth
1、Credo 2025年第四季度收入同比增长179.7%，全年收入增长126%至4.368亿美元，受AI基础设施需求推动；2、推出Lark DSP和PILOT平台，巩固Credo在AI数据中心的地位，满足超大规模企业的需求；3、对亚马逊的依赖降低（收入占比降至61%），毛利率提升至67.2%，现金储备达4.313亿美元，保障可持续增长。05/30/2025, 02:11 PM UTC
英伟达面临人工智能增长放缓（评级下调）Nvidia's AI Slowdown Is On The Horizon (Rating Downgrade)
1 、因人工智能基础设施增速放缓、利润率压力及竞争加剧，英伟达评级从强烈买入下调至买入；2、尽管第一季度业绩强劲（EPS增长33%，收入同比增69%），但随着超大规模企业接近产能上限，未来增长或放缓；3、2025年目标价从180美元下调至165美元，反映对收入和利润率扩张的预期降低。05/29/2025, 09:00 PM UTC
英伟达：贪婪时刻已至Nvidia: Time To Get Greedy
1、英伟达2026财年第一季度业绩表现强劲，数据中心销售额同比增长69%，游戏和AI PC领域增长势头显著；2、尽管面临美国出口限制导致的利润率压力和45亿美元库存减值，公司仍保持高盈利能力；3、人工智能基础设施支出预计将激增，为英伟达提供长期增长动力，当前24倍2026年盈利的估值和上调的盈利预期支撑其“强力买入”评级。04/29/2025, 01:00 PM UTC
通过下一代互 连技术扩展AI基础设施Scaling AI Infrastructure with Next-Gen Interconnects
➀ AI技术发展推动数据中心对高带宽、低延迟互连技术的需求，例如Meta的Llama 3模型需使用16,000块NVIDIA H100 GPU和15.6万亿token进行训练；
➁ UALink和超以太网等新协议解决横向/纵向扩展需求，共封装光学（CPO）技术逐步替代铜缆以提升能效；
➂ 2.5D/3D多芯片封装与UCIe标准实现低延迟AI芯片，支持可复用的Chiplet架构。
04/29/2025, 06:27 AM UTC
Arista Networks：股价寻获支撑，财报前估值偏低（评级上调）Arista Networks: Shares Find Support, Undervalued Into Earnings (Rating Upgrade)
1. 分析师将Arista Networks（ANET）评级上调至“买入”，理由是财报前估值具备吸引力且技术面出现有利入场点；2. 尽管2025年股价下跌25%，ANET仍保持强劲盈利增长（毛利率64.2%），并作为AI和云基础设施领域核心标的；3. 风险包括行业竞争和AI支出依赖，但积极季节性趋势及88美元内在价值目标表明当前估值偏低，风险回报比具吸引力。04/26/2025, 06:12 AM UTC
Palantir的护城河已转变为不可或缺的堡垒（评级上调）Palantir's Moat Just Turned Into An Indispensable Fortress (Rating Upgrade)
1、Palantir的以本体论驱动的方法和强大护城河巩固了其在科技领域的领导地位；2、与谷歌云的合作使其成为SaaS公司获取政府合同的关键桥梁；3、中美紧张局势升级推动对其国家安全和AI解决方案的需求，促使评级上调至买入。04/10/2025, 05:36 AM UTC
下一代人工智能基础设施中的数字信号处理器DSPs For Next-Generation AI Infrastructure
➀ 博通推出了两款新的200G/通道DSP PHY设计，Sian3和Sian2M，以满足不断增长的人工智能和机器学习集群连接需求。
➁ Sian3基于3nm技术，为基于单模光纤的800G和1.6T模块提供了最低功耗，相比其前代产品，在功率使用上减少了20%以上。
➂ Sian2M针对人工智能集群的短距离多模光纤链接进行了优化，集成了VCSEL驱动器，并利用博通的200G VCSEL技术，提升了性能和效率。
